giovedì 3 novembre 2011

e dopo il vincitore, a grande richiesta: IL PERDENTE, FTSE MIB !



A grande richiesta. ecco il movimento dell'indice FTSE MIB italiano, come potete vedere siamo in un ottima situazione! La/le manovra/e finanziarie del governo sono molto apprezzate dai mercati e cavalchiamo questo boom economico


...aah.. no, azz, avevo lo schermo girato al CONTRARIO!!!



Per la cronaca -32% in 6 mesi ... morbido!

domenica 14 agosto 2011

and the Winner is...... INDIA!



Il Sell-Off generale è continuato anche questa settimana con dei timidi tentativi di ripresa, i così detti "rimbalzi dei gatti morti" . Volevo però capire l'andamento generale dei mercati mondiali in questi ultimi anni, magari confrontandolo con l'andamento dal post e-boom del 2000.

Onestamente, pensavo, sbagliando, che l'indice di Shangai fosse quello che batteva tutti, e invece no, mi sono accorto che invece è l'idice BSE Sensex di Bombay a vincere sia dal 2009 che dal 2000.


Probabilmente ci sono vari fattori che determinano questo smarcamento del mercato Cinese, forse anche culturali. E' un Paese che ha sempre visto l'occidente con distacco, lavorando quasi nell'ombra senza mai voler essere aiutato o finanziato da Europa o America, questo probabilmente ha fatto sì che i mercati finanziari non abbiano over-apprezzato l'andamento economico sottostante.


L'India invece, con la sua forte matrice post-colonialistica Britannica, da secoli ha sempre mantenuto fortissimi legami economici-finanziari con l'Occidente, e nonostante il boom economico indiano non sia così eclatante come quello Cinese, dal mio punto di vista, ha maggiori e più solide potenzialità di sviluppo e solida crescita.

I settori più fiorenti in India sono l'IT e il settore Metallurgico, in entrambi, il know-how è ben sostenuto da una forte e solido R&D con forti collegamenti occidentali, cosa che invece manca abbastanza in Cina, la cui economia è molto basata sul Copy-n-Paste dagli altri paesi, risparmiando ingenti costi di ricerca, a discapito di chi invece lavora per l'eccelenza e l'innovazione.

Probabilmente, i mercati hanno apprezzato l'economia più "sincera" e sostenibile.

giovedì 11 agosto 2011

La mela più grande del mondo



Grazie alla caduta delle quotazioni dell'Oil, Apple Inc. ha potuto sorpassare il colosso petrolifero Exxon in capitalizzazione, diventando così la più grande del mondo con 344miliardi di $, seguita da Exxon a 342miliardi, e PetroChina a 326...

....think different!

sabato 16 luglio 2011

PIMCO rimane short sui Treasuries USA



Il grafico qui sotto mostra il rendimento giornaliero dei titoli di stato usa dal 2007 ad oggi.
Siamo praticamente allo stesso livello del dopo-crack di Lehman!

Su BusinessIndier tempo fa è uscito questo articolo in cui viene descritta la posizione ribassista di Mr.Gross, al vertice di Pimco.

Non è difficile capire che anche a Pimco piace vincere facile...ponzi ponzi papapò....



Google+ PLUS 12%



Effetto Google+ ? ....morbido....


The NEW Golden age : 2011 !




 Oro sempre sui massimi, ogni giorno macina record .... siamo in una nuova epoca "roccocò" o scappano tutti dai risparmi in valuta ? .... penso la seconda, voi ?

Qui sotto trovate anche un video della Khan Accademy molto interessante sull'oro intitolato "What happened to the Gold". Guardatelo!!


EUR/USD debolezza continua



In un'intervista di ieri l'analista tecnico di Goldman Sachs John Noyce dice:

"EURUSD trades to new lows then squeezes back into the range - as ever this leaves quite a confused ST picture which makes it difficult to make a strong daily chart based call. The daily chart setup has again become confused at best, but the underlying structure still looks heavy and as such a sell on rallies bias still seems the one to stick with."


S&P500 pronto per un Testa-Spalle ribassista ?



Il grafico parla da solo ...


Probabilmente aprire uno stradde o strangle su questo indice (comprando oppure vendendo opzioni call e put simultaneamente) può essere una buona strategia.
Analizziamo anche la situazione dell'EURUSD per capire meglio la situazione...

venerdì 15 luglio 2011

S&P Pronta al TAGLIO !




S&P MAY CUT 'AAA' RATINGS ON ALL 'AAA' RATED U.S. INSURANCE GROUPS
20:32 - CET



18:00 Risultati Stress Test Banche



Alle 18:00 Italiane verranno pubblicati i risultati degli stress-test sulle banche europee.... allacciate le cinture di sicurezza!



giovedì 7 luglio 2011

LONG su EUR/CHF ... Franco CH al capolinea ?



Dopo un primo rischioso acquisto in area 1,2235 due giorni fa, oggi ho deciso di incrementare la posizione su EUR/CHF acquistandone un'altro lotto a 1,2021 con ottica di medio-lungo termine.


Secondo la mia analisi, il CHF è arrivato ad un livello di ipervalutazione eccessivo.
L'economia svizzera si basa sull'esportazioni di beni (e importazioni di capitale) e quindi una moneta eccessivamente forte non favorisce questi "negozi".

A livello grafico non c'è ancora un vero forte segnale di svolta, c'è stato un primo movimento di settimana scorsa da 1,19 a 1,23 circa, ed ora ha ritracciato. Credo che si possa entrare in questa area con una strategia di pull-back.


L'ingresso, è anche giustificato da una ragione macroeconomica, nonostante non sia stata sorpresa, la BCE ha alzato i tassi di interesse quest'oggi da 1,25% a 1,50% , di conseguenza, l'Euro è destinato ad apprezzarsi di più rispetto al CHF che notoriamente ha sempre un tasso di interesse molto basso.
Poco remunerativo, ma pur sempre positivo anche l'aspetto dello SWAP,  infatti con un long su EUR/CHF mantenuto overnight si ha diritto a degli interessi attivi, che variano a seconda dei broker, e quindi otteniamo una strategia "cheap" di Carry-Trade.

OBIETTIVI: se verrà confermato un trend a rialzo, credo che possiamo aspettarci quotazioni a 1,25-1,27 con un obiettivo temporale di massimo 2 mesi.

venerdì 1 luglio 2011

Short su EURO



Ho aperto ora uno short sull'euro ... vediamo poi nel pomeriggio alle 16.00 con l'indice ISM Manifatturiero come reagisce...

giovedì 30 giugno 2011

E a ruota, dopo la Grecia, anche il Portogallo!



PORTOGALLO, PREMIER ANNUNCIA CHE VERRANNO ANTICIPATE MISURE AUSTERITA', PROPONE PRELIEVO UNA-TANTUM SU REDDITO
Reuters - 30/06/2011 16:26:26

mercoledì 29 giugno 2011

Trader (Robin Hood) tax



Qui finisce la festa, a patto che sia mai cominciata.... 

Commissione Ue proporrà tassa su transazioni finanziarie da 2014
Reuters - 29/06/2011 11:38:26

martedì 28 giugno 2011

Stress tests: bocciature a raffica su banche Europee!



Oggi 13:43     

STRESS TEST, FINO A 15 BANCHE SU 91 VISTE FALLIRE ESAME ALLARGATO
-FONTI ZONA EURO

STRESS TEST, BOCCIATURE BANCHE VISTE IN GRECIA, GERMANIA, PORTOGALLO E SPAGNA -FONTI ZONA EUR

lunedì 27 giugno 2011

Rame al capolinea ?



Secondo Société Générale, la quota di mercato mondiale del consumo di rame della Cina è del 38%.
Il consumo di copper è molto sensibile ai cicli economic e quindi anche il prezzo del rame è strettamente correlato con i macro-trend economici. Il rallentamento della macchina Cinese è confermato dai dati macro delle ultime settimane sulla crescita tornata ad una singola cifra (9,4% nel 2011) 


Il prezzo, stando così le cose, è destinato a scendere dai massimi assoluti ....


Italia potrebbe seguire la Grecia



Dai... iniziamo la settimana con un po' di sano terrorismo mediatico...

Italia potrebbe seguire la Grecia (BBH)
MF-Dow Jones - 27/06/2011 09:58:16

L'Italia potrebbe essere la prossima Grecia. Lo sostiene BBH, notando che gli spread e i prezzi dei Cds del Paese si sono ampliati moltissimo dopo che la settimana scorsa i rating di alcune banche italiane sono stati messi sotto osservazione per un possibile downgrade. BBH spiega che ci sono voci secondo le quali le banche locali italiane stanno esaurendo i depositi, come si pensa stia accadendo in Grecia.

lunedì 20 giugno 2011

Il COT su Eur/Usd dice LONG



Analizzando il Commitments of Traders (COT) , si deduce che i "LARGE TRADERS" stanno iniziando un accumolo per anticipare un trend long.... magari come ripresa post-default Grecia ?

domenica 19 giugno 2011

VIX sempre su!



Il VIX (indice della volatilità dell'SP500) è arrivato a 22 .... segno che la volatilità è in aumento, previsione di un bel crollo ?? .... vedremo...


sabato 18 giugno 2011

Moody's: Possibile taglio rating ITALIA



Sotto osservazione rating italiano posto a Aa2, in vista di un possibile taglio.
L'ultimo intervento di Moody's sul rating italiano risale al 15 maggio 2002, quando l'agenzia declassò i nostri titoli come Aa2 (da Aa3) con outlook stabile. L'intervento precedente risaliva al 3 luglio 1996, quando i titoli italiani scesero da A1 alla valutazione Aa3.

Fonte: Livio C.

venerdì 17 giugno 2011

Titoli di Stato Grecia al 20%, e i CDS anche!



Il rendimento dei Titoli di Stato greci 5years è salito al 21% , record assoluto.
Allo stesso tempo, anche i CDS (Credit Default Swap) sono saliti al 20% (2028bps) ....

Questo in pratica significa che: per assicurare il rischio di credito e finanziare 100€ servono 20€ di premio assicurativo, per un rendimento di 21€ in 5 anni .... beh ... buono no ? ah sì, proprio una bella crema!

La Grecia cambia i ministri e l'Euro apprezza



Et voilà ...rimbalzo di 200 pips dal minimo dell'area di acquisto in giallo


Hp chiuso una parte della posizione Long con circa +100 pips in tasca... lascio correre l'ultima parte con un trailing-stop di circa 50pips. 

Vedremo....

Fiat Auto: Marchionne non vende !



Usciti questa mattina i Dati ACEA (Immatricolazioni Auto in Europa)

Fiat Group: +0,4% a/a
Bmw Group : +21,4% a/a
Volkswagen Group: +15,8% a/a
Psa Group: +4,4% a/a
Renault Group: +8,0% a/a

....Ah Marchiò, me puzza che di carrozzoni da morto non ne vendi molti, meno male dai!



Intanto, per ora il titolo tiene, ma per quanto lo terranno in alto ?

giovedì 16 giugno 2011

Apparel: Abercrombie & Fitch sbanca tutto



Volevo confrontare nel settore "Apparel" negli Usa, le migliori del settore, e dal 2009 quella che ha performato meglio è Abercrombie & Fitch registrando un +193% in due anni e mezzo.

Le altre sono: American Apparel, Aeropostale, American Eagle Outfitters, Urban Outfitters:



E ovviamente, anche confrontandolo con gli indici, l'outlook è sicuramente overperforming
Qui sotto il confronto con l'indice SP500 (+44%) e con l'indice settoriale DowJones US Apparel & Retailers Index (+133%)


Qualcuno di mia conoscenza aveva fatto un buono "stock-picking" , peccato per il timing ...

mercoledì 15 giugno 2011

Provo LONG su Euro/Dollaro



Provo aprire un long su Eur/Usd un po' rischioso, per quanto riguarda l'analisi tecnica, si dovrebbe aspettare l'area di supporto 1.4070-1,4120 ... però il primo ordine inizio a metterlo ora, poi vediamo...

Il contro-livello di fibonacci del 78.6% sarebbe a 1,4120 e farò un altro ingresso.

Il rischio elevato è anche dovuto dalla situazione macro-economica che sembra sempre in peggioramento sul fronte greco, però c'è anche la possibilità che ormai sia un po' una notizia già scontata, l'effetto scoop non lo fa di certo, quindi potrebbe essere il momento giusto per fare la contromossa...

Come dice il saggio "Vedremo...."

lunedì 13 giugno 2011

Autovelox referendum a 50km/h - dagospia.



FLASH! - Situazione traffico (ore 10.27). La macchinina multicolore - un po’ rossa, un po’ gialla, un po’ grigia, un po’ verde - è appena stata fotografata dall’autovelox, fissato a 50 (più uno) km/h. Però continua ad accelerare. Incredibilmente. Over 55 (ma c’è da far scendere qualche passeggero estero). Sopra la bandiera a scacchi stanno allestendo il podio con lo champagne....

mercoledì 8 giugno 2011

Fibonacci arriva a target



Come da manuale, la resistenza del ritracciamento 78.6% era troppo forte e l'euro/dollaro è sceso di circa una 60ina di pips. Il mio target era a +50 pips, ampiamente superato.

lunedì 6 giugno 2011

EURO secondo il vangelo di Fibonacci



Analizzando il grafico DAILY dell'euro/dollaro con i ritracciamenti di Fibonacci possiamo analizzare quanto e come l'euro abbia ritracciato rispetto al trend iniziale a rialzo, e precisamente è arrivato a ritracciare fino alla linea del 61.8% e da lì ha rimbalzato per proseguire il trend.

Spesso proprio i valori 61.8% e 78.6% (detto anche Banks' Reversal, poco conosciuto forse in Italia, ma molto utilizzato in USA)


E qui in seguito analizzaziamo il trend a ribasso iniziato con il crollo del 5 Maggio 2011.
In questo caso notiamo che il ritracciamento 61.8% è già stato "bucato" alla ricerca del successivo, che è appunto il 78.6% che io ritengo il migliore di tutti per la ricerca dei reverse.
Il livello di prezzo equivalente è 1,4680 .... lì un ordine short lo metto già.


martedì 31 maggio 2011

EA per MT4 Gratis su EUR/USD - TradingForum.it



Sono felice di informarvi che tramite TradingForum abbiamo appena presentato la nuova versione del Trading System per Metatrader4 : EA_Fx-LorLux_2.0

Backtest di 1 Anno : 1/5/2010 - 31/5/2011

L'EA è ad utilizzo totalmente gratuito, e rimarrà per sempre gratuito per gli utenti affiliati al nostro programma di Introducing Broker con Alpari UK.


Non ci saranno costi aggiuntivi o nascosti per chi aprirà il conto (o lo collegherà per chi ce l'ha già aperto).  Il broker invece, prenderà una parte dei suoi guadagni derivanti dal trading del cliente e ce ne riconoscerà una piccola parte.

In questo modo chi impiega gli EA non avrà svantaggi economici e noi avremo riconosciuto un compenso per il lavoro svolto.

LONG a Target!



Il trade aperto ieri è andato a target in poche ore, ieri rimanendo in congestione tutto il giorno (scarsa liquidità per chiusura USA e UK) ha prodotto un boom di volatilità all'apertura della sessione Asiatica (ore 01:00 am circa) punto in cui ha raggiunto il primo target a +50 pips , il secondo a +100 pips è stato centrato alle 02:00 circa.

lunedì 30 maggio 2011

Euro sul supporto, ingresso LONG



In questa fase di mercato di range, meglio comprare supporti e vendere resistenze, e quindi dopo uno short in apertura ieri sera, ho aperto un long a sul livello di supporto zona 1,4250-60 .

domenica 29 maggio 2011

Nuova Collaborazione con Mercato Libero e TradingForum



In qualità di moderatore di TradingForum.it , ho il piacere di informarvi che da oggi abbiamo siglato un accordo di collaborazione con il blog di MercatoLibero.


All' ITForum 2011 di Rimini, insieme al mio amico Andrea (fondatore di TradingForum) ho avuto il piacere di incontrare i fondatori e gestori di Mercato Libero ,il blog finanziario più letto e seguito in Italia. Dopo una bella chicchierata abbiamo deciso di unire le nostre forze e stringere una collaborazione blog-forum.


Vi invito quindi ad iscrivervi al nostro Forum, e seguire l'interessantissimo Blog di Mercato Libero
A presto!

sabato 28 maggio 2011

Euforia EURO: è qui la festa ?



E' un po' come quando siete invitati ad una festa di qualcuno di cui non vi ricordate il nome o non ricordate quanti anni compie, non è mai il caso di chiederlo vero ? ecco, neanche qui, non chiedete il motivo di questo movimento dell'Eur/Usd perchè farete una figuraccia.

 Daily

Una delle ragioni apparenti è il rallentamento del flusso di notizie negative della Grecia e dei PIIGs , inizialmente la davano ormai per morta e sepolta, poi fanno uscire qualche mezza notizia in cui parafrasando, dicono "no beh ma un modo lo troviamo per salvarla dai! " e quindi ...boom 1,40-1,43.

15 Min

Attenzione però che la festa potrebbe essere rovinata da due cose: annunci negativi sulla Grecia durante il weekend, e da un inizio di fase di copertura degli short su USD, il grafico qui sotto del CFCT sul Forex mostra come le posizioni nette sull'Euro stiano comunque diminuendo.
In caso di annunci positivi, è lapalissiano dire che ci sarà una conferma a rialzo di questo rimbalzo sulla trendline


Che stiano tenendo alte le quotazioni per uscire meglio e mettere nel sacco gli altri ? no no .... cosa ve lo fa pensare, dai!

venerdì 27 maggio 2011

Niente accordo per la Grecia, per ora!





GRECIA, LEADER POLITICI ATENE NON HANNO RAGGIUNTO CONSENSO SU CRISI DEBITO

Reuters - 27/05/2011 15:20:45

Fitch taglia outlook Giappone a NEGATIVO



Fitch ha deciso di tagliare l'outlook del Giappone da "stabile" a "negativo", parlando di rischi al ribasso considerevoli per le finanze pubbliche del paese e anche a causa dei costi ancora sconosciuti che dovranno essere sostenuti per sistemare il caso "Fukushima" e in generale per ricostrire le zone colpite dalla devastazione.




"Un fallimento nel riuscire a rafforzare l'impegno volto a un consolidamento fiscale, o l'emergenza rappresentata da costi aggiuntivi sia economici per il processo di ricostruzione, sia fiscali, potrebbero scatenare un downgrade", ha spiegato Fitch, secondo quanto riporta Reuters.

giovedì 26 maggio 2011

FMI Chiede assicurazione sul debito per la Grecia (CDS)



FMI HA CHIESTO ASSICURAZIONI FINANZIARIE A PARTNER UE PER ASSICURARE PIENO FINANZIAMENTO PROGRAMMA GRECIA - PORTAVOCE
Reuters - 26/05/2011 16:33:42

IFM potrebbe non rilasciare aiuti alla Grecia!



And some more headlines:
  • EU's Juncker says IMF may not release tranche for Greece next month
  • EU's Juncker says IMF needs 12-month Greek refinancing guarantee
  • EU's Juncker says governments unable to make up IMF portion
Elsewhere, Greece is already planning its upcoming series of 24 hour strikes which will make sure that Greek budget deficits continue to demonstrate that only the US is worse than the Mediterranean country when it comes to balancing its books.

L'euro non sembra apprezzare, anzi!


La Svizzera non svaluta mai ?



Il valore del CHF è in costante aumento, la Svizzera non sembra essere intenzionata a svalutare la sua moneta, probabilmente perchè delle esportazioni interessa poco, ma preferiscono mantenere la loro valuta come bene di rifugio.

EUR/CHF - Daily

 USD/CHF - Daily


Anche con la correlazione EUR/USD-USD/CHF possiamo la forte divergenza ribassista, che ha portato le quotazioni di Eur/Chf lontano dalla media correlazione di 3 volte la DeviazioneStandard.

mercoledì 25 maggio 2011

Fuori dall'azionariato, pattern a ventaglio ribassista



Secondo Richard Russell, guru di analisi tecnica, in questi ultimi due giorni, ciò che si è verificato è un segnale ribassista sugli indici azionari, in particolare sul NYSE Composite e sul S&P-500 .

Secondo la sua teoria, alla violazione della terza trendline del ventaglio, si verifica un forte segnale di inversione. Io il cassettino "long" di azioni lo eviterei.... poi fate voi.

NYSE Composite Index

S&P 500 Index

martedì 24 maggio 2011

Eur/Usd Long sul supporto dinamico



Provato ingresso LONG @ 1,4115 sulla trendline rialzista, sta rompendo il massimo di ieri a conferma del segnale. Target intorno a 1,4200 - Stoploss 1,4055



I 20 Stati a rischio Default (Grecia compresa!)



Da fonti Bloomberg questo è l'elenco dei 20 Paesi a rischio default, con i valori dei Credit Default Swaps.


  1. Grecia (ovvio!) - CDS 5Y (bps): 1393.33
  2. Venezuela - CDS 5Y (bps): 1026.92
  3. Portogallo - CDS 5Y (bps): 663.67
  4. Irlanda - CDS 5Y (bps): 662.83
  5. Argentina (ancora!) - CDS 5Y (bps): 612.77
  6. Ucraina - CDS 5Y (bps): 450.02
  7. Libano - CDS 5Y (bps): 359.35
  8. Vietnam - CDS 5Y (bps): 305.45
  9. Spagna - CDS 5Y (bps): 275.65
  10. Croazia - CDS 5Y (bps): 264.83
  11. Ungheria - CDS 5Y (bps): 260.00
  12. Romania - CDS 5Y (bps): 230.17
  13. Bulgaria - CDS 5Y (bps): 203.50
  14. Lituania - CDS 5Y (bps): 201.50
  15. Italy - CDS 5Y (bps): 167.88
  16. Turchia - CDS 5Y (bps): 164.21
  17. Belgio - CDS 5Y (bps): 156.88
  18. Kazakistan - CDS 5Y (bps): 151.52
  19. Israele - CDS 5Y (bps): 147.98
  20. Polonia - CDS 5Y (bps): 140.32 
Per capire cosa sono i CDS "credit default swap" , questo video in inglese della Khan Academy spiega molto bene:

S&P NEGATIVA SU 4 BANCHE ITALIANE



Ecco qui un "bella" notizia ....
Standard and Poor's rivede ad OUTLOOK NEGATIVO quattro banche Italiane, tra cui Mediobanca e Intesa SanPaolo.


.... le altre due chi saranno ? ..... tiro ad indovinare:  Monte dei Paschi, e l'altra la lascio a voi con il TOTOBANCA!

Tutti gli indici sotto la media-50



Venerdì scorso, 20 Maggio, molti indici erano proprio nella zona della media mobile a 50 periodi, e le chiusure di ieri hanno definitivamente confermato la rottura a ribasso di questo supporto dinamico.
Tra ieri e oggi stiamo notando dei veri e propri sell-off sui titoli, specialmente quelli bancari .


L'evergreen "sell in may and go away" si sta materializzando ? Mi sa proprio di sì.